A Compass, empresa de gás pertencente ao Grupo Cosan, confirmou a fixação do preço de R$ 28 por ação em sua oferta inicial de ações (IPO). A operação movimentou R$ 2,8 bilhões na oferta base e, considerando os lotes extras, o montante totalizou R$ 3,199 bilhões. A informação foi antecipada pelo Broadcast, sistema de notícias em tempo real do Grupo Estado. Com a operação, a companhia passa a ser avaliada em R$ 20 bilhões na B3.

O IPO da Compass encerra um intervalo de quase cinco anos sem novas ofertas públicas iniciais na B3, um dos maiores períodos sem esse tipo de operação na história do mercado brasileiro.

As últimas ofertas ocorreram em agosto de 2021, quando a Raízen, também do Grupo Cosan, e as Oncoclínicas realizaram seus IPOs. Em dezembro do ano, o Nubank abriu capital em Nova York. Apenas em 2026 as ofertas de empresas brasileiras voltaram a acontecer, com PicPay e Agibank captando recursos.

A transação foi totalmente secundária, ou seja, envolveu apenas a venda de ações detidas por acionistas como Cosan, Fundos Atmos, Bradesco Vida e Previdência, Brasil Capital, Manaslu LLC - Banco BTG Pactual, Manzat Inversiones Auu e Ricardo Ernesto Correa da Silva.

Segundo o cronograma da oferta, as negociações dos papéis terão início em 11 de maio, sob o ticker “PASS”.

A Compass será listada no Novo Mercado, segmento de maior nível de governança corporativa da B3.

A oferta conta com colaboração cooperativa do BTG Pactual (coordenador líder), Bank of America Merrill Lynch, Bradesco BBI, Citigroup, Itaú BBA, Banco Santander (Brasil), Banco JPMorgan, XP Investimentos, Banco BNP Paribas Brasil e UBS BB.